近日，农商行“一哥”渝农商行披露2024年中报。上半年，渝农商行实现营收146.73亿，同比下降1.3%，归母净利润73.58亿，同比增长5.33%。此前，渝农商行营收已连降两年。

渝农商行的营收下降，净利润却维持增长，主要原因在于业务及管理费同比降逾两成，其中支出“大头”员工成本减少7.82亿，降超26%。同时，渝农商行在岗员工较上年同期末减少254人。

此外，渝农商行资产质量面临下行风险。报告期末，除了易劣变为不良的关注类贷款占比上升、迁徙率走高至43.38%，渝农商行贷款及垫款计提信用减值损失大幅增长八成。

另外，渝农商行在任8年之久的原副行长被双开，涉及为他人在贷款审批等方面谋利等，暴露了其内控的风险。而两大股东被列为失信被执行人，所持该行股权遭全额质押或冻结，也在“拷问”渝农商行的股东质量。值得注意的是，渝农商行向处于破产重整中的股东及其关联方申报债权金额达70多亿。

又现增利不增收 员工成本及人数下降

渝农商行(全称“重庆农村商业银行股份有限公司”)前身为重庆市农村信用社，成立于1951年。渝农商行先后于2010年及2019年10月在香港及上海证券交易所主板挂牌上市，成为全国首家“A+H”股上市农商行、西部首家“A+H”股上市银行。

截至2024年上半年末，渝农商行资产总额1.51万亿元，较上年末增长687.89亿元，规模继续领衔农商行队伍，稳坐头把“交椅”。不过，同期，渝农商行仍未摆脱营收下滑的困境。上半年，渝农商行实现营业收入146.73亿元，同比下降1.3%;归属于本行股东的净利润为73.58亿元，同比增长5.33%。

图源：渝农商行2024年中报

此前，渝农商行已连续两年增利不增收。2022年至2023年，渝农商行归母净利润同比增幅分别为7.49%、6.1%;营业收入同比降幅分别为6%、3.57%。

针对2024年上半年营收下滑，渝农商行解释是“受净利息收益率持续收窄影响”。据披露，报告期内，渝农商行净利息收益率1.63%，同比下降16个基点。

在营收下降之际，渝农商行净利润维持正增长，财报称，主要归功于“强化降本增效管理”。

据梳理，2024年上半年，渝农商行业务及管理费37.01亿元，同比减少9.37亿元，降幅20.21%。其中，其他一般及行政开支11.82 亿元，同比减少1.58亿元，降幅11.76%。另外，员工成本21.29亿元，同比减少7.82亿元，大幅下降26.87%。具体来看：其中，工资、奖金和津贴15.31亿元，减少4.62亿元，降幅23.18%;员工福利、社会保险费和住房公积金6.31亿元，减少0.26亿元，降幅4%。

图源：渝农商行2024年中报

“优化调整补充医疗保险计划，员工精算成本相应有所下降”，渝农商行在财报中如是表示。

员工成本下降的同时，渝农商行的员工人数也有所下降。报告期末，渝农商行(集团口径，下同)在岗员工14592人，较2023年上半年末的14846人减少了254人。另据披露，截至2023年末渝农商行在岗员工15017人，据此，渝农商行在岗员工相比年初减少了425人。

除了员工人数下降，渝农商行分支机构及分理处总数也在下降。据披露，截至2023年6月末，渝农商行本行拥有分支机构1754个，其中包括1559个分理处;至2023年末，分支机构减少至1751个，其中分理处减少至1551个;到2024年6月末，分支机构进一步减少至1743个，其中分理处进一步减少至1542个。

这或与渝农商行对于旗下分支机构进行吸收合并有关。据梳理，上述报告期各期末，渝农商行总行及营业部、分行、一级支行、社区支行数量均保持不变，期间二级支行数量则逐渐上升，分别为150个、155个、156个。

资产质量风险犹存 股东质量有待优化

截至2024年上半年末，渝农商行不良贷款率1.19%，与上年末持平。不过，资产质量方面仍存隐患。

报告期末，渝农商行另外两项衡量资产质量的核心指标——不良贷款余额为83.95亿元，较上年末增加3.36亿元;拨备覆盖率为360.29%，下滑6.41个百分点。

不良前瞻指标方面，渝农商行逾期贷款总额107.45亿元，较上年末增加11.41亿元，占贷款及垫款总额比例1.52%，上升0.1个百分点;关注类贷款余额增加22.38亿元至99.37亿元，占比上升0.27个百分点至1.41%;关注类贷款迁徙率43.38%，大幅攀升16.78个百分点。

图源：渝农商行2024年中报

财政部山东监管局曾刊文指出，关注类贷款是介于正常类贷款和不良贷款中间的一类贷款，其性质可能受不利因素影响劣变为不良贷款，进而冲击银行资产质量。关注类贷款的增加，也往往被视为资产质量“劣变”的预警。

另外，2024年上半年渝农商行计提信用减值损失24.57亿元，同比增加33.18%。其中贷款及垫款计提信用减值损失25.35亿元，大幅增长85.06%。对此，渝农商行表示，“主要是去年同期大额收回前期已核销贷款，带动减值准备回拨。”

资产质量潜藏隐患背后，记者注意到，渝农商行“元老”级干部严重违纪违法被开除党籍和公职。8月2日，据重庆市纪委监委通报，经查，渝农商行原副行长舒静构成严重职务违法并涉嫌非法经营同类营业、挪用公款、受贿犯罪。

公开资料显示：2008年6月，渝农商行挂牌成立。同年8月，舒静加入渝农商行，历任营业部副总经理及总经理、公司业务部总经理、授信审批部总经理。2015年10月起，舒静晋升为副行长，直至2024年3月28日被解聘。

此外，渝农商行股东质量有待优化。报告期末，渝农商行第八大股东重庆财信企业集团有限公司持有该行股份1.6亿股，持股比例1.41%，这些股份遭全盘质押及司法冻结;第九大股东隆鑫控股有限公司持有1.37亿股，持股占比1.2%，这些股份亦悉数被司法冻结，其中超90%被质押。

图源：渝农商行2024年中报

天眼查显示，上述两大股东均有失信被执行记录，且曾被下发限制消费令。其中，隆鑫控股目前处于破产重整进程中。

值得注意的是，2022年3月，渝农商行公告称，该行董事会经审议同意隆鑫集团有限公司等十三家公司预重整实质合并重组方案，该行合并申报债权金额72.62亿元，其中，申报隆鑫控股债权60.17亿元，具体债权金额以法院裁定受理日为基准日计算为准。

另外，上海豫园旅游商城(集团)股份有限公司持有渝农商行H股1.51亿股，占该行总股本的1.33%，是渝农商行监管口径下的其他主要股东之一。该公司及其关联方合并持有该行H股3.41亿股，持股占比3%。据披露，上海豫园旅游商城已将其持有的渝农商行H股全部质押。

《关于加强商业银行股权质押管理的通知》规定，股东质押银行股权数量达到或超过其持有该行股权的50%时，银行应当对其在股东大会和派出董事在董事会上的表决权进行限制。

而渝农商行在财报中提及，上海豫园旅游商城与其关联方上海复星高科技(集团)有限公司等股东联合推荐彭玉龙为该行非执行董事，相关提名议案已经该行第五届董事会第四十一次会议及2023年度股东大会审议通过。

上述情况是否涉嫌违反相关规定?截至目前渝农商行暂未进行回复，本报将持续关注。